Apakah Grafik?

Sebuah grafik harga merupakan urutan harga diplot selama jangka waktu tertentu. Secara statistik, grafik disebut sebagai plot time series.

Pada grafik, sumbu y (sumbu vertikal) merupakan skala harga dan sumbu x (sumbu horisontal) merupakan skala waktu.Harga yang diplot dari kiri ke kanan di sumbu x dengan plot paling terkini adalah benar terjauh. Plot harga untuk IBM meluas dari tanggal 1 Januari 1999 sampai Maret 13 Maret 2000.

Teknisi, analis teknis dan chartists menggunakan grafik untuk menganalisis beragam efek dan gerakan perkiraan harga di masa depan. Kata "surat berharga" mengacu pada setiap instrumen keuangan yang dapat diperdagangkan atau indeks kuantitatif seperti saham, obligasi, komoditas, saham atau indeks pasar. Setiap keamanan dengan data harga selama periode waktu dapat digunakan untuk membentuk grafik untuk analisis.

Sementara analis teknis menggunakan grafik hampir secara eksklusif, penggunaan grafik tidak terbatas hanya analisa teknis. Karena grafik memberikan representasi mudah membaca grafik pergerakan harga suatu sekuritas selama periode waktu tertentu, mereka juga dapat sangat bermanfaat untuk analis fundamental . Sebuah catatan sejarah grafis memudahkan untuk melihat efek dari peristiwa penting pada harga suatu sekuritas, kinerjanya selama periode waktu dan apakah itu diperdagangkan mendekati tertinggi, dekat posisi terendah, atau di antaranya.

Cara Pilih Time Frame

Kerangka waktu yang digunakan untuk membentuk grafik tergantung pada kompresi data: data intraday, harian, mingguan, bulanan, triwulanan atau tahunan. Semakin sedikit dikompresi data, detail lebih ditampilkan.

Data harian terdiri dari data intraday yang telah dikompresi untuk menunjukkan setiap hari sebagai titik data tunggal, atau periode. Data mingguan terdiri dari data harian yang telah dikompresi untuk menunjukkan setiap minggu sebagai titik data tunggal. Perbedaan secara rinci dapat dilihat dengan perbandingan grafik harian dan mingguan di atas. 100 titik data (atau periode) pada daily chart adalah sama dengan 5 bulan terakhir dari grafik mingguan, yang ditunjukkan oleh data ditandai dengan persegi panjang. Semakin banyak data dikompresi, semakin panjang kerangka waktu mungkin untuk menampilkan data. Jika grafik dapat menampilkan 100 titik data, grafik mingguan akan mengadakan 100 minggu (hampir 2 tahun).Sebuah grafik harian yang menampilkan 100 hari akan mewakili sekitar 5 bulan. Ada hari perdagangan sekitar 20 dalam satu bulan dan hari perdagangan sekitar 252 dalam setahun.Pemilihan frame data kompresi dan waktu tergantung pada data yang tersedia dan trading Anda atau gaya investasi.

• Pedagang biasanya berkonsentrasi pada grafik terdiri dari data harian dan intraday untuk meramalkan jangka pendek pergerakan harga. Semakin pendek jangka waktu dan sedikit data dikompresi adalah, lebih detail yang tersedia. Sementara panjang pada detail, jangka pendek grafik dapat volatile dan mengandung banyak kebisingan. Pergerakan harga yang besar tiba-tiba, lebar tinggi-rendah rentang dan kesenjangan harga dapat mempengaruhi volatilitas, yang dapat mendistorsi gambar secara keseluruhan.
  
• Investor biasanya fokus pada grafik mingguan dan bulanan untuk menemukan tren jangka panjang dan meramalkan jangka panjang pergerakan harga. Karena jangka panjang grafik (biasanya 1-4 tahun) mencakup kerangka waktu yang lebih lama dengan data terkompresi, pergerakan harga tidak muncul sebagai ekstrim dan sering ada sedikit noise.
  
• Orang lain mungkin menggunakan kombinasi grafik jangka panjang dan jangka pendek. Jangka panjang grafik yang baik untuk menganalisis gambar besar untuk mendapatkan perspektif yang luas dari data historis pergerakan harga. Setelah gambaran umum dianalisis, grafik harian dapat digunakan untuk memperbesar pada beberapa bulan terakhir.

Bagaimana Apakah Grafik Dibentuk?

Kami akan menjelaskan konstruksi saluran, bar, candlestick dan titik & gambar grafik. Meskipun ada metode lain yang tersedia, ini adalah 4 metode yang paling populer untuk menampilkan data harga.

Line Chart

Beberapa investor dan pedagang mempertimbangkan level penutupan lebih penting dari yang terbuka, tinggi atau rendah. Dengan memperhatikan hanya, dekat ayunan intraday bisa diabaikan. Line chart juga digunakan ketika terbuka, tinggi dan rendah titik data tidak tersedia. Kadang-kadang hanya data menutup tersedia untuk indeks tertentu, saham diperdagangkan tipis dan harga intraday.

Bar Chart

Mungkin metode charting yang paling populer adalah bar chart. Tinggi, rendah dan dekat wajib membentuk plot harga untuk setiap periode bar chart. Yang tinggi dan rendah yang diwakili oleh bagian atas dan bawah dari bar vertikal dan dekat adalah garis horizontal pendek melintasi bar vertikal. Pada daily chart, setiap batang mewakili tinggi, rendah dan dekat untuk hari tertentu. Grafik mingguan akan memiliki bar untuk setiap minggu berdasarkan penutupan Jumat dan tinggi dan rendah untuk minggu itu.

Grafik batang juga dapat ditampilkan dengan menggunakan terbuka, tinggi, rendah dan dekat. Satu-satunya perbedaan adalah penambahan dari harga terbuka, yang ditampilkan sebagai garis horizontal pendek memperluas di sebelah kiri bar. Apakah suatu bar chart termasuk tergantung terbuka pada data yang tersedia.

Grafik batang dapat efektif untuk menampilkan sejumlah besar data. Menggunakan lilin, 200 titik data dapat mengambil banyak ruang dan terlihat berantakan. Line chart menunjukkan kekacauan kurang, tetapi tidak menawarkan sedetail (tidak ada kisaran tinggi-rendah). Bar individu yang membentuk grafik batang relatif kurus, yang memungkinkan pengguna kemampuan untuk menyesuaikan bar lagi sebelum grafik akan berantakan. Jika Anda tidak tertarik pada harga pembukaan, diagram batang adalah metode yang ideal untuk menganalisis relatif dekat dengan tinggi dan rendah. Selain itu, grafik batang yang mencakup terbuka akan cenderung mendapatkan berantakan cepat. Jika Anda tertarik dengan harga pembukaan, grafik lilin mungkin menawarkan alternatif yang lebih baik.

Candlestick Chart

Berasal di Jepang lebih dari 300 tahun yang lalu, grafik lilin telah menjadi sangat populer dalam beberapa tahun terakhir. Untuk grafik kandil, terbuka, tinggi, rendah dan dekat semua diperlukan. Sebuah candlestick harian berdasarkan harga terbuka, intraday tinggi dan rendah, dan dekat. Sebuah tempat lilin mingguan didasarkan pada Senin terbuka, kisaran tinggi-rendah mingguan dan penutupan Jumat.

Banyak trader dan investor percaya bahwa kandil grafik yang mudah dibaca, terutama hubungan antara terbuka dan dekat. Putih (hapus) lilin terbentuk ketika menutup lebih tinggi dari (padat) lilin terbuka dan hitam terbentuk ketika dekat lebih rendah dari tempat terbuka. Bagian putih dan hitam terbentuk dari membuka dan menutup disebut tubuh (tubuh putih atau benda hitam). Baris di atas dan di bawah disebut bayangan dan mewakili tinggi dan rendah.

Memecahkan Gambar Bagan

Semua metode charting yang ditunjukkan di atas petak satu titik data untuk setiap periode waktu. Tidak peduli berapa banyak pergerakan harga, setiap hari atau minggu diwakili satu hal, bar, atau lilin sepanjang skala waktu. Bahkan jika harga yang tidak berubah dari hari ke hari atau minggu ke minggu, sebuah titik, bar, atau lilin diplot untuk menandai pergerakan harga. Berlawanan dengan ini grafik metodologi, titik & angka hanya didasarkan pada pergerakan harga, dan tidak mengambil waktu menjadi pertimbangan. Ada sumbu x tetapi tidak memperpanjang merata di seluruh tabel.

Keindahan grafik point & figure adalah kesederhanaan mereka. Pergerakan harga sedikit atau tidak dianggap tidak relevan dan karena itu tidak duplikasi pada tabel. Hanya pergerakan harga yang melebihi tingkat tertentu diakui. Fokus pada pergerakan harga membuatnya lebih mudah untuk mengidentifikasi tingkat dukungan dan perlawanan, jerawat dan kerusakan bullish bearish. Artikel P & F memiliki penjelasan yang lebih rinci dari grafik point & figure.

Harga Scaling

Ada dua metode untuk menampilkan skala harga sepanjang sumbu y: aritmatika dan logaritma . Sebuah skala aritmatika menampilkan 10 poin (atau dolar) sebagai jarak vertikal yang sama tidak peduli apa tingkat harga. Setiap satuan ukuran yang sama di seluruh skala keseluruhan. Jika kemajuan saham 10-80 selama 6-bulan, bergerak dari 10 sampai 20 akan tampak jarak yang sama seperti langkah 70-80. Meskipun langkah ini adalah sama secara absolut, tidak sama dalam hal persentase.

Sebuah skala logaritmik mengukur pergerakan harga dalam persentase. Uang muka dari 10 sampai 20 akan mewakili peningkatan sebesar 100%. Uang muka antara 20 sampai 40 juga akan menjadi 100%, seperti yang akan uang muka 40-80. Ketiga kemajuan akan muncul sebagai jarak vertikal yang sama pada skala logaritmik. Program charting kebanyakan menunjuk pada skala logaritmik sebagai skala semi-log, karena sumbu waktu masih ditampilkan deret hitung.

Grafik di atas menggunakan kinerja 4-Triwulan dari VeriSign untuk menggambarkan perbedaan skala. Pada skala semi-log, jarak antara 50 dan 100 adalah sama dengan jarak antara 100 dan 200. Namun, pada skala aritmatika, jarak antara 100 dan 200 secara signifikan lebih besar dari jarak antara 50 dan 100.

Poin-poin penting tentang manfaat dari skala aritmatika dan semi-log:

• Skala aritmatika sangat berguna ketika kisaran harga terkurung dalam kisaran yang relatif ketat.
• Skala aritmatika yang berguna untuk jangka pendek grafik dan perdagangan. Pergerakan harga (terutama untuk saham) ditunjukkan dalam dolar mutlak dan mencerminkan gerakan dolar untuk dolar.
  
• Semi-log skala berguna ketika harga telah bergerak secara signifikan, baik itu selama jangka waktu pendek atau panjang
• Garis tren cenderung untuk menyesuaikan posisi terendah lebih baik pada skala semi-log.
• Semi-log skala berguna untuk jangka panjang grafik untuk mengukur gerakan persentase selama periode waktu yang panjang. Gerakan besar yang dimasukkan ke dalam perspektif.
  
• Saham dan surat berharga lainnya yang dinilai secara relatif melalui penggunaan rasio seperti PE, Harga / Pendapatan dan Harga / Buku. Dengan pikiran, itu juga masuk akal untuk menganalisa pergerakan harga dalam persentase.

Kesimpulan

Meskipun banyak teknik charting yang berbeda yang tersedia, salah satu metode tidak selalu lebih baik dari yang lain. Data mungkin sama, tetapi masing-masing metode akan memberikan interpretasi yang unik, dengan manfaat sendiri dan kekurangannya. Sebuah breakout pada titik & grafik angka tidak mungkin terjadi bersamaan dengan pelarian dalam grafik candlestick. Sinyal yang tersedia di grafik lilin mungkin tidak muncul di grafik batang. Bagaimana harga sekuritas ditampilkan, baik itu bar chart atau grafik candlestick, dengan skala aritmatika atau semi-log skala, bukan aspek yang paling penting. Setelah semua, data yang sama dan harga tindakan adalah tindakan harga. Ketika semua dikatakan dan dilakukan, itu adalah analisis harga tindakan yang memisahkan sukses dari teknisi teknisi yang tidak terlalu sukses. Pemilihan metode mana charting untuk menggunakan akan tergantung pada preferensi pribadi dan perdagangan atau gaya investasi. Setelah Anda memilih metodologi charting tertentu, mungkin terbaik untuk tetap dengan itu dan belajar bagaimana cara terbaik untuk membaca sinyal. Switching bolak-balik dapat menyebabkan kebingungan dan merusak fokus analisa Anda. Analisis yang salah jarang disebabkan oleh grafik. Sebelum menyalahkan metode charting Anda untuk hilang sinyal, pertama melihat analisa Anda.

Kunci untuk analisis grafik sukses adalah dedikasi, fokus, dan konsistensi:

• Dedikasi: Pelajari dasar-dasar analisis grafik, menerapkan pengetahuan Anda secara teratur, dan terus perkembangan Anda.
• Fokus: Batasi jumlah grafik, indikator dan metode yang Anda gunakan. Pelajari cara menggunakannya, dan belajar bagaimana menggunakannya dengan baik.
• Konsistensi: Menjaga grafik Anda secara teratur dan studi mereka sering (setiap hari jika mungkin).